CPALL คาดปีนี้กำไรพุ่ง 16.3% โบรกแนะ ”ซื้อ” เคาะพื้นฐาน 75.00 บาท

               หุ้นวิชั่น – ทีมข่าวหุ้นวิชั่นรายงาน บล.ฟิลลิป คาด 1Q68 SSSG อ่อนตัวจาก 1Q67 เดิมที่ 4.9% มาที่ 2.8% สอดคล้องกับเศรษฐกิจมหภาคที่มีแนวโน้มชะลอตัว คาดยอดขายเฉพาะกิจการใน 1Q68 ที่ 1.13 แสนลบ. -0.9% q-q, +6.8% y-y จากเดิม +11.9% y-y ใน 1Q67 คาดกำไรสุทธิเฉพาะกิจการที่ 6,486 ลบ. +55.4% q-q, +4.9% y-y เพิ่ม q-q จาก dividend income ใน 1Q68 ปรับราคาพื้นฐานปี 68 ลงจาก 83.00 บาท เป็น 75.00 บาท ราคายังมี Upside คงคำแนะนำ “ซื้อ”

               1Q68 คาด SSSG ต่ำกว่า 3% : ทางฝ่ายคาด 1Q68 SSSG ของธุรกิจ 7-Eleven (CVS) อยู่ในระดับ 2.8% และลดลงอย่างต่อเนื่อง y-y คาดว่าจะสอดคล้องกับ GDP และการบริโภคในประเทศที่อ่อนตัว ส่งผลให้คาดการณ์ยอดขายเฉพาะกิจการอยู่ที่ 1.13 แสนลบ. -0.9% q-q, +6.8% y-y อ่อนตัวตามปัจจัยฤดูกาล ในส่วน SG&A/Sales เพิ่มขึ้น y-y จากการขึ้นค่าแรงขั้นต่ำ คาดกำไรสุทธิเฉพาะกิจการที่ 6,486 ลบ. +55.4% q-q, +4.9% y-y เพิ่ม q-q จาก dividend income ใน 1Q68

               คาดกำไรงบรวม 1Q68 ลด q-q : แนวโน้มยอดขายงบรวม 1Q68 ที่ 2.48 แสนลบ. -0.6% q-q, +5.9% y-y อ่อนตัวเทียบ 4Q67 ที่เป็นช่วง High Season การท่องเที่ยว คาดการณ์กำไรสุทธิ 1Q68 อยู่ที่ 6,447 ลบ. -10.2% q-q, +2% y-y และแนวโน้มยอดขายปี 68 คาดว่าอยู่ที่ 1.02 ล้านล้านบาท +6.7% คาดการณ์กำไรสุทธิงบรวมปี 68 ที่ 29,481 ลบ. +16.3% ปรับลดลงจากคาดการณ์เดิมที่ 31,084 ลบ. คิดเป็น -5.2% ปรับราคาพื้นฐานปี